Перед вызовами времени. Циклы модернизации и кризисы в Аргентине - Петр Яковлев

В конце декабря 2009 г. руководство ЯПФ заявило о планах инвестировать в период до 2014 г. 1 700 млн дол., из которых 500 млн должны быть направлены на разведку новых месторождений нефти и газа, в том числе таких нетрадиционных активов, как природный газ в плотных породах (tight gas), чья добыча становится рентабельной благодаря применению современных технологий679.

Аргентина имеет шансы закрепиться в роли значимого поставщика биотоплива. С 2000 по 2009 г. вдвое возросли мощности помола сои (до 170 тыс. т в день) и ее частичного использования для производства биотоплива. Фабрику биодизеля мощностью 200 тыс. т в год построила компания «Лукси». В феврале 2010 г. вступил в силу закон, предусматривающий обязательную 5-процентную добавку биотоплива в дизельное топливо (в течение четырех лет эту долю намечено довести до 20 %). Созданные мощности позволили в кризисный 2009 год резко нарастить экспорт в государства Евросоюза: до 1 млн т (в 2008 г. – 70 тыс. т), что вызвало обеспокоенность европейских компаний и было отмечено в специальном коммюнике Европейского биотопливного совета (European Biodiesel Board). Аргентина стала пятым в мире производителем биотоплива и крупнейшим его экспортером, в 2009 г. объем экспорта составил порядка 1,3 млн т, а в 2010 г. возрастет до 1,8 млн, т. е. увеличится почти на 40 %680. В 2011 г. должны начаться обязательные добавки биоэтанола в бензин, что неизбежно потребует дальнейшего наращивания производства (см. прогноз на рис. 12.4).

Рис. 12.4. Прогноз производства биодизеля (млн т)

Источник, http://www.infobae.com/notas/05/03/2010.

Несмотря на конъюнктурные колебания мирового рынка и волатильность цен на commodities , был сделан шаг вперед в развитии горной добычи. Растет количество реализуемых проектов, наращиваются инвестиции, увеличивается объем производства, расширяется вывоз продукции и диверсифицируется ее номенклатура. Все это позволяет прогнозировать дальнейший рост основных показателей отрасли (см. табл. 12.10). В 2009 г. экспорт горно-рудной продукции составил 2 851 млн дол., в том числе золото – 1 023 млн (рост на 46,6 %), медь – 922 млн, нелегированный алюминий – 325 млн, серебро – 277 млн дол.681

Таблица 12.10 Показатели горнодобывающей промышленности

Источник. Mineria en nümeros. 2009. Secretaria de Mineria. Ministerio de Pla-nfficación Federal, Inversion Püblica у Sevicios. – www.mineria.gov.ar .

Одним из «хитов» майнинговой отрасли в среднесрочной перспективе может стать литий, мировая потребность в котором экспоненциально возрастет в связи с массовым производством литий-ионных аккумуляторов для электромобилей. В настоящее время 70 % всех доступных мировых запасов этого металла находятся в так называемом «литиевом треугольнике», включающем Аргентину, Боливию и Чили. Аргентина, наряду с Австралией и Чили, входит в тройку крупнейших производителей и экспортеров лития (в 2009 г. она поставила 6000 т металла в США, Великобританию, Германию, Китай, Нидерланды, Россию и Японию на сумму свыше 300 млн песо)682. Не случайно к участию в добыче лития на аргентинской территории проявляют внимание порядка 30 компаний, включая таких грандов автомобильного бизнеса, как «Тойота» и «Магна». Уроки кризиса 2008–2009 гг. заставили власть обратить внимание на состояние банковского сектора, на политику Центрального банка, переосмыслить его место и роль в экономике в свете попыток осуществить модернизационный рывок. Следует заметить, что функционирование банковской системы до настоящего времени регулируется главным образом двумя законодательными актами: Законом о финансовых учреждениях , разработанным А. Мартинесом де Осом в период «Процесса» в 1977 г., и Хартией Центрального банка , принятой при Д. Кавалло в 1992 г. и фиксирующей автономность Центробанка. И тот, и другой документ носят четко выраженный неолиберальный характер и плохо коррелируют с задачами «неодесаррольистской» модели.

Case study

Страсти по Центральному банку

С точки зрения Розового дома проблемы финансовой системы сводятся к следующему. Первое. Банки «заточены» на наиболее прибыльные операции (потребительское кредитование) в ущерб финансированию промышленного производства. Второе. Автономность ЦБ создает проблемы для исполнительной власти, ограничивая ее возможности использовать валютные ресурсы по своему усмотрению. Последнее обстоятельство дало о себе знать в начале 2010 г., поставив вопрос о независимости ЦБ в центр повестки дня. Правительство пошло напролом и со скандалом отправило в отставку «слишком самостоятельного» президента ЦБ Мартина Редрадо [92] . Назначение на его пост президента БАН Мерседес Марко дель Понт развязало Розовому дому руки в вопросе использования « излишних » валютных резервов для погашения внешней задолженности и финансирования реального сектора экономики. В стратегическом плане речь идет о попытке реформирования банковско-кредитной системы, ее адаптации к задачам реиндустриальной модернизации. Заметим, что правительство с большой осторожностью подходило к вопросу реорганизации банковского сектора – этого «минного поля», на котором каждый неверный шаг грозит трагическими последствиями для общеэкономической ситуации. Но после кризисных потрясений 2008–2009 гг., когда финансовое положение осложнилось, а объем частных инвестиций в производство снизился, власти не могли больше «тянуть» с реформами. По-видимому, ее главными элементами будут: 1) более широкое использование резервов ЦБ в целях обслуживания суверенной задолженности; 2) ориентация частных банков на приоритетное кредитование производственного сектора; 3) создание достаточно мощного государственного банка развития (по типу Бразильского национального банка развития). Однако реализация этой стратегии с самого начала натолкнулась на жесткое сопротивление оппозиции.

Острый конфликт вокруг Центробанка и будущего финансовой системы – свидетельство высокого накала политических страстей, который с приближением президентских выборов 2011 г. будет только нарастать. В этих условиях коридор возможностей макроэкономического маневра Розового дома может сузиться, что чревато новыми рисками в деле модернизации и диверсификации экономики. Одновременно возрастает опасность новых внутриэлитных конфликтов и обострения отношений власти с отдельными секторами бизнес-сообщества.

Мировой опыт показал, что лидерами в росте конкурентоспособности становятся те страны, которые в своей макроэкономической политике опираются на модель тройной спирали (Triple Helix Model)  – партнерское сплетение государства, бизнеса и науки. В Аргентине уровень и структура финансирования науки и новых технологий пока не соответствует ни текущим экономическим потребностям, ни решению стратегических задач. Модернизация невозможна без массированных инвестиций (государственных и частных) в образование и сферу НИР, поскольку именно здесь закладываются прочные основы устойчивого роста и восходящего развития аргентинской нации. До настоящего времени активность частного бизнеса в сфере НИР оставалась низкой [93] . Развитие «новой экономики» должно быть акцентировано. В частности, необходимо ускорить перевооружение промышленности на базе современных технико-технологических достижений и диффузии в реальном секторе результатов НИР (как национальных, так и зарубежных).